В 2016 году Центральный банк России может напечатать около 7 триллионов рублей, что является огромной суммой, т.к. совокупность всех наличных и безналичных рублей в России на 1 января 2016 года составляла менее 36 триллионов.
Банк России в апреле эмитировал (т.е. попросту «напечатал», в наличной или безналичной форме) для Минфина 390 миллиардов рублей для покрытия дефицита бюджета. Сообщаетhttp://newsonline24.com.ua/
Эта схема применяется Кремлем с начала 2015 года. По итогам прошлого года Банк России напечатал для бюджета таким образом 2,2 триллиона рублей.
В 2016-м году, согласно закону о бюджете, ЦБ должен эмитировать для полного покрытия бюджетного дефицита не менее 2,6 триллиона рублей.
Однако на деле нехватка средств в казне может превысить 4 триллиона рублей, сообщил министр финансов России Антон Силуанов. Основной причиной является обвал нефтегазовых доходов, а также западные санкции. В феврале каждый четвертый рубль предусмотренных госбюджетом расходов не был обеспечен деньгами, а в марте — каждый третий.
С Силуановым согласен его предшественник, бывший министр финансов Алексей Кудрин, считающийся признанным экспертом в этой сфере. «Если цена на нефть сохранится на уровне нынешних 41-43 доллара, может она даже повысится до 50 долларов…, даже при этом… наша бюджетная система должна иметь дефицит около 4,5-5,0% ВВП», — сказал он. При определенных условиях, по его словам, дефицит в этом году может вырасти до 5,5%.
Учитывая, что размер ВВП в 2016 году планируется на уровне 78,67 триллиона рублей, Кудрин тоже полагает, что дыра в бюджете может превысить 4 триллиона рублей. Так что печатным станкам ЦБ предстоит много работы.
Кроме того, в начале марта премьер-министр РФ Дмитрий Медведев дал ход работе над программой Столыпинского клуба «Экономика роста», которая, в частности, также предусматривает необеспеченную эмиссию денег. Предполагается, что за счет этих средств ЦБ сможет выдать доступные кредиты коммерческим банкам, те, в свою очередь, предоставят дешевые ссуды бизнесу, который таким образом активизируется и запустит рост российской экономики.
Сейчас идет формирование межведомственной рабочей группы, перед которой будет поставлена задача договориться о целях и ключевых показателях и утвердить укрупненный список мероприятий по каждому из блоков программы.
Для нужд данной программы, по замыслу ее авторов, предполагается печатать по 1,5 триллиона рублей в год в течение пяти лет.
В дополнение, министр финансов Силуанов сообщил, что «…ЦБ начал проводить большие объемы санаций банков и покупал значительные объемы монетарного золота, тоже эмитируя рубли».
Банк России действительно закупил в 2015 году около 203,5 тонн золота, причем исключительно российского происхождения, что намного больше, чем в предыдущие годы.
В текущем году ЦБ, видимо, также не намерен снижать обороты. В первом квартале им было приобретено около 47 тонн золота. В феврале Банк России даже стал абсолютным рекордсменом по объемам закупки золота среди мировых центробанков.
Учитывая, что ЦБ закупает золото российского производства, платит он в рублях. Средняя рублевая цена на золото, устанавливаемая самим ЦБ, в 2015 составляла около 2 тысяч 280 рублей за грамм.
Таким образом, в 2015 ЦБ потратил на закупки золота около 500 млрд рублей. В текущем году, судя по всему, потратит примерно столько же, если не больше, учитывая планы ЦБ нарастить золотовалютные резервы с нынешних 390 миллиардов до 500 миллиардов долларов в течение нескольких лет. По всей видимости, валюту собирать сложно, а купить золото на внутреннем рынка за «бесплатные» новонапечатанные рубли заметно проще.
Что касается санации проблемных банков, в августе 2015 года ЦБ перестал обнародовать информацию о затратах, но, судя по сообщениям СМИ, с тех пор на эти цели было израсходовано около 700 миллиардов рублей (по данным на апрель 2016 года), т.е. в среднем по 100 миллиардов в месяц.
В итоге, при ожидаемом дефиците бюджета примерно в 4 триллиона рублей, предлагаемых тратах на программу экономического развития в 1,5 триллиона рублей, расходах на золото в 0,5 триллиона рублей и затратах на санацию свыше 1 миллиарда рублей, Банку России, судя по всему, придется напечатать в 2016 году на эти цели около 7 триллионов рублей.
Таким образом, учитывая, что на начало года общий объем рублевой денежной массы в стране составлял менее 36 триллионов рублей, в этом году эта масса может вырасти еще порядка на 20%.
EurasiaNet (США)
Уточню, что согласно данным Минфина России, он в апреле реализовал $2,62 млрд, €2,30 млрд и £0,41 млрд со счетов в Банке России. А«проело» российское правительство в прошлом месяце суммарно из Резервного фонда и Фонда национального благосостояния (ФНБ) 736 млрд руб.
Также надо отметить, что столь стремительно растущий темп «печатания» денег в России усиливает риски крупного обвала рубля — особенно в случае очередного падения цен на нефть. Напомню в этом плане, что перед минувшим Новым годом российский финансист Степан Демура предсказал к середине нынешнего года обвал рубля до курса «от 125 руб за долл» (сегодня по состоянию на 16.40 по Киеву курс на Московской бирже — 65 руб за долл).
